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富安娜踩雷的背后 是誰在那兜售“僵尸”商場(chǎng)?
發(fā)布時(shí)間:2022-08-24 08:25:56 文章來源:騰訊網(wǎng)

作為一家主營(yíng)床上用品的上市公司,富安娜并不是暴利企業(yè)。今年上半年?duì)I收13.35億元,凈利潤(rùn)才2.11億元。如果1個(gè)多億的本金無法收回,意味著——上半年一半的凈利潤(rùn)白干了。

主營(yíng)床上用品的上市公司富安娜(SZ:002327),辛辛苦苦賣著枕頭、被子,攢下一點(diǎn)家底,最近發(fā)現(xiàn)——自己理財(cái),可能把上半年的凈利潤(rùn)理沒了一半。

受托的操盤方是,中信證券。最終的底層資產(chǎn),是一個(gè)在杭州郊區(qū)“僵尸”了多年的商場(chǎng)。

中信證券的客戶們

近日,富安娜公告,公司于2021年3月19日購(gòu)買1.2億元理財(cái),如今到期后,有本金1.065億元及投資收益到期未兌付。

富安娜購(gòu)買的理財(cái)產(chǎn)品名稱為“中信證券富安FOF定制1號(hào)單一資產(chǎn)管理計(jì)劃”。受托方(產(chǎn)品管理人)為中信證券。

作為一家主營(yíng)床上用品的上市公司,富安娜并不是暴利企業(yè)。今年上半年?duì)I收13.35億元,凈利潤(rùn)才2.11億元。如果1個(gè)多億的本金無法收回,意味著——上半年一半的凈利潤(rùn)白干了。

事實(shí)上,富安娜跟中信證券的理財(cái)合作從2018年就已開始,已經(jīng)歷時(shí)5期。每期都是富安娜拿出1個(gè)億左右的資金參與理財(cái)。前四期都完美地兌付了本息。

值得注意的是,2020年4月19日,也就是在第四期理財(cái)開始執(zhí)行后不久,富安娜方面稱,基于“聽從管理人建議”,鑒于“證券期貨相關(guān)管理規(guī)定有所變化,”富安娜與中信證券簽訂了補(bǔ)充協(xié)議,將原來的,《中信證券富安1號(hào)定向資產(chǎn)管理合同》變更為《中信證券富安FOF定制1號(hào)單一資產(chǎn)管理計(jì)劃資產(chǎn)管理合同》。

盡管目前富安娜沒有公布合同的原文,但從“FOF”的名稱上來看,意味著上述理財(cái)資金可以投向其他資管產(chǎn)品,從而投向經(jīng)過多層嵌套的資產(chǎn)標(biāo)的。

此前富安娜股東大會(huì)和董事會(huì)授權(quán)可購(gòu)買的理財(cái)產(chǎn)品投向十分嚴(yán)格,包括:購(gòu)買商業(yè)銀行、證券公司、基金公司、保險(xiǎn)公司等資信狀況良好的機(jī)構(gòu)發(fā)行銷售的風(fēng)險(xiǎn)可控、靈活性較強(qiáng)、最長(zhǎng)期限不超過 12 個(gè)月的理財(cái)產(chǎn)品和資產(chǎn)管理計(jì)劃,銀行理財(cái)產(chǎn)品、銀行大額存單、結(jié)構(gòu)性存款、券商收益憑證、固定收益類產(chǎn)品、國(guó)債逆回購(gòu)、貨幣市場(chǎng)基金等。

并不包含房地產(chǎn)。

但最終,在把資管產(chǎn)品改成“FOF”后,富安娜的1.2億理財(cái)資金,其中很大一部分流向了一個(gè)在杭州郊區(qū)“僵尸”了多年的商場(chǎng)項(xiàng)目。

這顯然超過了富安娜方面最開始的理財(cái)范圍。而“FOF”的形式,或給這項(xiàng)投資提供了一個(gè)繞道的由頭和保護(hù)色。

事實(shí)上,中信證券并不是只拉上富安娜一家,為“僵尸”商場(chǎng)項(xiàng)目做FOF。

據(jù)另一家上市公司東方鐵塔(002545)公告,2020年4月,東方鐵塔曾出資5000萬元認(rèn)購(gòu)一個(gè)“中信證券信享106號(hào)單一資產(chǎn)管理計(jì)劃”,最終的投向是:西部信托-渝信優(yōu)債精選4號(hào)集合資金信托。

西部信托的渝信4號(hào)融資客戶(債務(wù)人)為浙江藍(lán)德置業(yè)發(fā)展有限公司,所涉項(xiàng)目名稱為杭州市余杭區(qū)西溪板塊的海港城項(xiàng)目(商業(yè)項(xiàng)目)。”與富安娜是同一個(gè)底層項(xiàng)目。

富安娜修訂理財(cái)合同的日期,是2020年4月19日。東方鐵塔認(rèn)購(gòu)西部信托產(chǎn)品的日期,是2020年4月26日。

相隔7天。

“僵尸”商場(chǎng)前世今生

富安娜方面公告,拿到過中信證券提供的信息,到2021年底,富安1號(hào)FOF凈值和收益率依然為正。但投向的產(chǎn)品顯示為:東方紅貨幣B、北大資源杭州海港城。東方鐵塔此前公告的,也是這一個(gè)底層資產(chǎn)。

富安娜方面稱,北大資源杭州海港城項(xiàng)目債務(wù)人浙江藍(lán)德置業(yè)發(fā)展有限公司早已實(shí)質(zhì)違約,且 2019 年和 2020 年審計(jì)報(bào)告均被中匯會(huì)計(jì)師事務(wù)所出具保留意見。

但事實(shí)遠(yuǎn)沒這么簡(jiǎn)單。

上述“北大資源-杭州海港城”是杭州曾經(jīng)的一個(gè)知名爛尾樓-如今的一座“僵尸”商場(chǎng)。

最初在2011年,杭州的一家小房企藍(lán)德置業(yè)在杭州西溪濕地的西北側(cè)拿下一塊商業(yè)用地,命名為西溪海港城。

該項(xiàng)目總建筑面積約25萬方,主要是商業(yè)用地性質(zhì)。規(guī)劃以8500余平方米的西溪文化廣場(chǎng)為核心,配以7萬余方的購(gòu)物中心、3萬余方的風(fēng)情商業(yè)街、高端商務(wù)酒店、服務(wù)式公館四大業(yè)態(tài)。

但從2014年起,海港城項(xiàng)目因各種原因,逐步停工。

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